SUMARIO
PLANTEAMIENTOS -- PARTE I EL MERCADO DE LOS SEGUROS DE VIDA -- 1.1. MERCADO DE SEGUROS Y AFPs -- 1.2. LAS MODALIDADES DEL NEGOCIO -- PARTE II: FEUDOS DEL MERCADO DE SEGUROS EN EL PERÚ RELACIONADOS CON EL SPP -- CAPÍTULO I: EL PACIFICO VIDA COMPAÑÍA DE SEGUROS Y REASEGUROS S.A. -- CAPÍTULO II: INTERSEGURO COMPAÑÍA DE SEGUROS DE VIDA S.A. -- CAPITULO III: INVITA SEGUROS DE VIDA -- CAPITULO IV: RIMAC - INTERNACIONAL COMPAÑÍA DE SEGUROS Y REASEGUROS -- CAPITULO V:LA POSITIVA VIDA SEGUROS Y REASEGUROS S.A. -- PARTE III : CONCLUSIONES Y FUENTES PRINCIPALES.
PLANTEAMIENTOS
El mercado se
pensiones privado es en la actualidad un fenómeno reciente en las economías de
América Latina, en estudios anteriores hemos determinado que este mercado esta
bajo el control de 4 familias, las cuales se encuentran en alianza corporativa
con poderoso grupos de la oligarquía internacional. Esta investigación tratará
de entender como funciona este sistema en relación con el mercado de seguros
para alimentar las arcas de unos cuantos patriarcas de clanes y de la gran
burbuja financiera de la oligarquía transnacional.
PARTE I:
MERCADO DE LOS SEGUROS DE VIDA
Las AFPs están
involucradas en el negocio de los seguros provisionales y las rentas vitalicias,
las empresas aseguradoras son los que realizan la prestación a los que se
jubilan del SPP.
En el año 2005 los
ingresos por este rublo pasaron de 447 millones de dólares (fue de $ 403
millones el año anterior). Este
incremento se debió al crecimiento de los seguros de rentas vitalicias,
sepelio, desgravamen, vida grupal y seguro complementario de trabajo de riesgo.
Al 31 de diciembre del
2005, el 70.1% del mercado de seguros de vida estuvo conformado por tres
compañías: Rímac Internacional, con el 25.9%; Pacífico Vida, con el 23.6%; e,
Invita, con el 20.6% del mercado. Es decir las familias Brescia, Wiese y
Romero.
En el primer semestre
del 2006, los ingresos operativos de las aseguradoras por el total de los
seguros de vida fue de $252.8 millones, frente a los $214 del primer semestre
del año anterior. El motivo fue el crecimiento en la producción de seguros de
rentas vitalicias, vida individual, desgravamen, seguro complementario de
trabajo de riesgo y vida grupal.
Durante el 2005, la
producción de primas totales del mercado continuó creciendo con relación al año
anterior. La producción total pasó de 890 millones de dolares a 981,
principalmente por mayores primas de seguros patrimoniales, accidentes y
enfermedades y, seguros de vida.
1.1. MERCADO DE SEGUROS
Y LAS AFPs
Para tener una idea de
lo que este negocio representa, el 2003 se vendieron 3300 millones de soles en
todo el mercado de seguros del país. El 2004 fue de 3100 millones, el 2005 de
3250 millones y el primer semestre el 2006 fue solo de 1880 millones de soles
en primas netas de seguros.
En la década del 90 el
numero de compañías disminuyo, desaparecieron Seguros Popular y Porvenir, la
vitalicia compañía de seguros, la real compañía de seguros de vida, y seguros
de vida Santander central hispano.
El mercado asegurador
peruano durante entre los años 2003-2005 ha crecido de US $ 880.7 millones de
primas totales en el 2003 a US $ 981.7 millones en el 2005. Dicho crecimiento
estuvo basado principalmente en la expansión de los ramos de rentas vitalicias,
vida individual y SOAT. Es decir los clientes cautivos que ha recibido en
simbiosis con las cúpulas políticas que han emitidos las normas que han dado
origen a estos mercados.
El crecimiento en los
años 2003 y 2004, estuvo impulsado principalmente por la mayor producción de
primas por rentas vitalicias (muchos de ellos tienen por destinatarios a
afiliados en las AFPs, de una de las cuales Romero es dueño, Prima AFP la cual
absorbió a Unión Vida), las cuales aumentaron en el 2004 en US$218 en
comparación a los 178.2 millones de dólares que tuvieron en el 2003. Cabe
mencionar que dicho incremento estuvo influenciado por la Ley 27617
(1/ENE/2002) promulgada durante el 2002, mediante la cual se creaba el Régimen
Especial de Jubilación Anticipada por Desempleo, el cual venció el 1ero. de
diciembre del 2005. Esta ley otorgaba a los afiliados la posiblilidad de
jubilarse anticipadamente, y en caso no cubra el monto requerido en su cuenta
individual, el Estado, es decir todos los peruanos, emitía un Bono
complementario garantizando ese pago (DISPOSICIÓN SÉTIMA DE LA LEY) además esta
ley presentaba una ausencia de restricciones para ceder a la jubilación
anticipada. Esta fue otra más de las ayudas del Estado a los clanes de las
AFPs.
Cabe mencionar que el
mercado asegurador peruano siempre se ha caracterizado por tener un alto nivel
de concentración. Las dos compañías con mayor participación (de los Romero y
los Brescia) -en forma consolidada - suscribieron el 62.8% de las primas
totales y, las cinco más importantes, el 88.6% durante el 2005.
1.2. LAS MODALIDADES DEL
NEGOCIO.
1) Rentas Vitalicias.- los ingresos
por este ramo crecieron debido a Ley Nº 27617 que regulaba la jubilación
anticipada. Esto hizo aumentar las jubilaciones y las AFPs transfirieron los
fondos a las compañías de seguros. Aun no sabemos cuantos de estos fondos,
patrimonio privado de los afiliados se quedo en las AFPs y empresas de Seguros
como “gastos operativos de administración y transferencias”. El 2005, se
apreció un incremento en S/.24.3 millones en pensiones de sobrevivencia y en
S/. 6.6 millones en pensiones de invalidez. Con ello se compensó la caída en
S/. 11.1 millones de renta de jubilación. Las compañías que presentaron mayores
incrementos fueron: Invita (de US$45.4 a 59.5 millones) e Interseguro (de
US$49.4 a 59.3 millones). Es decir, los Wiese y los Benavides Ferreyros –
Rodríguez Pastor. Apoyo SA no nos dice cuanto fue el total captado por las
aseguradoras como ingreso por este ramo.
2) Seguros
Previsionales.- el 2005 este ramo represento un ingreso de $67 millones, con
aumento de los servicios contratados en dólares y del numero de afiliados. En
julio del 2005, se realizó la licitación para la cobertura de seguros de
invalidez y sobrevivencia de la AFP Prima, adjudicándose la buena pro, Pacífico
Vida, con una tasa del 0.9% (ambos tiene el mismo dueño, Dionisio Romero
Seminario ¿libre competencia?
Los seguros
previsionales son el 30% de todo el mercado (esta cifra es el resultado de su
disminución entre junio de 2006 y junio de 2005 en un 30% menos), los de vida
15%, los de accidentes 17%, incendio 13%, vehículos 8%, transporte mar y aire
7%, otros generales 10%. Es decir existe un nexo muy fuerte entre el negocio de
las AFPs y el sistema de seguros. En ambos encontramos a los mismos patriarcas
de clan. Esto ha traído que tengan que pagar rentas a los clientes de las AFPs,
registrando perdidas por 200 millones de soles. Por lo que han tenido que
adquirir títulos de deuda pública que el Estado ha emitido recientemente, es
así como el dinero público esta financiando el sistema de seguros y de AFPs.
Ahora bien, si existe un fondo de capitalización individual por cada afiliado
de AFP ¿por qué las empresas de seguros ejecutoras del pago de jubilación están
descapitalizándose? ¿Dónde se esta yendo el dinero?
¿CUAL ES EL TRUCO? En verdad el
dinero con que se pagan las rentas es producto del déficit. Aunque suene al
país de las maravillas, eso es. El principal negocio de las principales
aseguradoras que copan el mercado lo constituyen las rentas vitalicias (la
mitad parte del mercado asegurador de primas de seguros de vida).
Las perdidas aparecen se
le dice al afiliado que tendrá una “tasa de venta”, que es la tasa de
rentabilidad que le garantiza una vez que se jubile que su pensión será pagada.
En otras palabras la “tasa de venta” significa la cantidad que crecerá el
dinero. En el país esta tasa de venta oscila entre 4.5 y 5.5%, (mientras menos
gane el afiliado mas gana la AFP y la aseguradora que son los mismos dueños). A
esta “ganancia” se le descuenta una tasa menor, denominada “tasa de reserva”,
es decir, lo que no se juega en la bolsa, por seguridad a que se pierda todo el
dinero en la especulación. La tasa de reserva es de 10% aproximadamente de la
prima suscrita. Es decir, ellos proyectan que el dinero crecerá tanto en la
bolsa y el mercado de valores como para pagarle su jubilación, pero en verdad
no crece tanto y la aseguradora tiene que ver como le saca los restantes para
pagarle su jubilación completa, es ahí donde interviene la ayuda del Estado
endeudándose a altos intereses que después todos tenemos que pagar. Entonces se
genera “una ganancia financiera que en el tiempo suele tener una pendiente
mayor a la de las pérdidas contables, por lo que a partir de determinado
momento, las compensarán y superarán”. Es decir si el Estado no se endeuda no
habría manera de pagar las pensiones y rentas derivadas de la afiliación a una
AFP.
Pero igual que el Seguro
Vida Ley y el SOAT,
y el mercado cautivo de los bienes del Estado el pago de la jubilaciones
originados en el SPP “van liberando reservas y constituyen la siniestralidad
del ramo”. El dinero del jubilado no crece sino que disminuye día a día.
PRIMAS TOTALES SEGUROS DE VIDA
En miles de dólares Jun-06
Jun-05
Vida Individual 32.4 12.8%
27.0 12.5%
Vida Grupal 9.5
3.8% 8.0
3.7%
Vida Ley 9.7
3.8% 8.8
4.1%
Desgravamen 12.2
4.8% 9.7
4.5%
Renta
Vitalicia 129.6
51.3% 109.4
50.9%
Sepelio 8.6
3.4% 7.6
3. 5%
Complem. de Trabajo Riesgo 14.3 5.7%
11.8 5.5%
Previsionales
36.5 14.4% 32.7
15.2%
Totales 252.83
100.00% 215.0 100.0%
Fuente SBS
PARTICIPACIÓN DE MERCADO
POR PRIMAS TOTALES: SEGUROS GENERALES Y DE VIDA
COMPAÑÍA 2005
2004
Rímac Internacional 34.0%
32.7%
Pacífico Grupo Asegurador ¹ 28.8% 30.6%
InVita 9.4% 8.5%
Interseguro 8.9%
8.2%
La Positiva ¹ 7.5% 6.4%
Mapfre Perú ¹ 6.6% 6.4%
Latina ² 3.3%
3.0%
Altas Cumbres 1.1% 0.9%
Secrex 0.4%
0.4%
Generali Perú - 3.0%
Total 100.0%
100.0%
¹ Consolida seguros
generales y de vida.
² Antes Sulamérica.
Compró a Generali Perú a finales del 2004.
Fuente: SBS.
PRIMAS TOTALES POR RAMOS
En miles de dólares a
diciembre 2005 a diciembre
2004
Patrimoniales 293.9 29.9% 275.3 30. 9%
Vehículos 68.7 7.0% 63.2 7.1%
Accidentes y Enfermedades
171.3 17.4% 148.2
16.6%
Vida 150.7
15.3% 129.6 14.6%
Previsionales 67.4
6.9% 64.3 7.2%
Renta vitalicia 229.7
23.4% 209.9 23.6%
Total 981.7
100.0% 890.4 100.0%
Fuente: SBS
MERCADO DE PRIMAS EMITIDAS DE VIDA Y PREVISIONALES JUNIO 2006
Rímac Internacional 26,32% El Pacífico Vida 23,90% InVita 19,77% Interseguro 18,54% Mapfre Perú Vida 5,83% La Positiva Vida 3,02% Latina Seguros 1,42% Altas Cumbres 1,00% La Positiva 0,19%
Es
decir los clanes Romero, Wiese, Brescia, Prado, y Benavides Ferreyros
representan más del 90% de este mercado. ¿Existe libre mercado?
PARTICIPACIÓN DE MERCADO POR PRIMAS TOTALES
Seguros Generales y de Vida
Compañía Jun-06
Jun-05
Rimac Internacional 36.84%
34.93%
Pacífico Grupo Asegurador* 26.39% 27.52%
InVita 8.89% 9.06%
Interseguro 8.75%
8.41%
La Positiva* 7.09%
6.57%
Mapfre Perú * 6.74% 6.81%
Latina ** 3.93%
3.22%
Altas Cumbres 0.94% 1.05%
Secrex 0.43%
0.47%
Generali Perú 1.96%
Total 100.00%
100.00%
* Consolida seguros
generales y de vida
**Antes Sulamérica
Fuente SBS
Es decir, los clanes
bajo dominio o gerencia de los patriarcas de la casta oligárquica controlan el
88% de todo el mercado de seguros peruano. En verdad no existe un libre
mercado.
PARTE II: FEUDOS DEL MERCADO DE SEGUROS EN EL PERÚ RELACIONADOS
CON EL SPP.
CAPÍTULO I:
EL PACIFICO VIDA COMPAÑÍA DE SEGUROS Y
REASEGUROS S.A.
DIRECTORIO 2004-2006
Arturo Rodrigo Santistevan (P)
Andrés Saavedra Echevarría
Juan Carlos Rizo Patrón
Leguía
Raimundo Morales Dasso
Ricardo García Holtz
ESTRUCT. DEL CAPITAL Al 31/Dic/2004
El Pacífico Peruano Suiza 61.9900
American Life Insurance Company 38.0000 forma parte del grupo
AIG
Otros accionistas 0.0100
Inversión Partic.(2) %
Los accionistas de PPS son Credicorp (75.7%) y AIG (20.1%). Es
decir, AIG es propietaria del 50.5% del capital de El Pacífico Vida, sumando en
total sus acciones en forma directa como indirecta (a través de PPS).
El Pacífico Peruano Suiza recibe 15 millones de soles, American
Life Insurance Company (AIG) 10 millones (y S/3 millones mas , por ser
accionista de PPS), y los dos minoritarios se reparten entre ellos S/ 2500
soles (mil doscientos cincuenta soles por cabeza). Es decir Credicorp recibe indirectamente
S/ 12 millones.
OBJETO SOCIAL
Prestar los servicios de una compañía de seguros y reaseguros de
vida, asumiendo como aseguradora y reaseguradora, todos los riesgos que de
acuerdo a ley puedan ser objeto de tal actividad, asimismo podrá desarrollar
cualquier otro ramo que de acuerdo con la ley pueda realizar una compañía de
seguros y reaseguros de vida previo cumplimiento de los requisitos exigidos por
las normas legales y acuerdos societarios correspondientes.
Inició sus actividades en enero de 1997, como subsidiaria de la
Compañía de Seguros Pacífico Peruano Suiza (PPS) en asociación con American
International Group (AIG).
A pesar de ser parte del Grupo Credicorp dominado por el clan
Romero, esta empresa de seguros, sufre de los mismo problemas que las demás que
se dedican a este ramo, eso porque también se encuentra íntimamente ligado al
negocio de las AFPs (AFP Prima es del grupo Romero).
En el año 2003 tuvo de ingreso S/144 millones de los cuales pago
en siniestros S/111, si a esto se le suman los gastos técnicos, termina en un
déficit 7 millones de soles, lo cual compensa con nuestro dinero en valores que
le proporciona 71 millones de soles, los directores y sus paquetes
accionariales por gastos de administración se reparten 40 millones de soles,
los cuales no salen de los ingresos operativos (es decir, el dinero resultante
del ejercicio de su actividad esencial)
sino por ser especuladores de la bolsa, con bonos y demás títulos
valores del pueblo peruano. Nosotros les pagamos su sueldo. El 2004 no fue
diferente, de los S/125 millones de ingreso, menos que el año anterior, tuvo
que pagar en siniestros (muchos de ellos pensiones) S/108 millones de soles, al
final termino en déficit de S/ 19 millones (mas de lo que sucedió el año
anterior donde hubo mas ganancia) y por ingresos financieros gano S/97 millones
pagándose entre los directores S/42 millones de soles. El pueblo peruano
también sostiene el Sistema Privado de Pensiones.
Es decir han comprado mas papeles en valores para poder mantener
la aseguradora. Si el 2003 los valores en teneduría de la aseguradora sumaban
los mil millones de soles, el 2004, esta suma ascendió a S/ 1200 millones.
Estos datos corroboran la hipótesis de que las ganancias por ingresos
financieros corresponden a los intereses que se pagan por títulos valores,
muchos de ellos emitidos por el Estado a nombre de todos los peruanos.
Dentro de los ingresos por primas no todo es pensiones, es lo
que se llama “diversificación de la cartera de productos” lo cual es sencillo
de entender. El negocio de renta vitalicia (una modalidad de jubilación de las
AFPs) es financiado con “otros negocios” del Grupo Romero, tales como los
seguros de vida temporal u otras modalidades de seguros vendidas a través de
bancaseguros. En otras palabras Romero se subsidia así mismo por medio de sus
propias empresas que son a su vez las grandes tenedoras de bonos de deuda del
Estado peruano. El dinero de las otras ramas de seguros de esta empresa se va
en siniestros, jubilaciones y demás gastos. Los mas de S/40 millones que se
pagan a los directores no proviene de los ingreso de la empresa por su labor,
sino por papeles de deuda que debemos de pagar todos los peruanos. Los títulos
son de valores en el exterior del país, bonos soberanos peruanos y bonos empresariales
que emite la casta oligárquica
Al 30 de junio del 2006,
Pacífico Vida obtuvo una producción de primas directas de US$60 millones
(aproximadamente S/ 190 millones, compuestas por rentas vitalicias (39.3%);
seguros de vida individual (20.3%); seguros previsionales (15.8%); seguros de
vida grupo (5.6%); seguros de desgravamen (5.5%); seguros de vida ley (5.1%);
seguros de accidentes personales (4.5%); y, seguros complementarios de trabajo
de riesgo (3.9%). Es decir, los S/ 10 millones que recolecta el Banco de
Crédito, sirven para subsidiar su propia aseguradora. Esta empresa se financia
por las “primas indirectas” captadas por las empresas del Grupo Económico
Romero.
En el primer semestre
del 2006 esta empresa de seguros ha copado el 36% del mercado de primas
directas, en vida tradicional (individual, grupal y ley); 27.2% en seguros de
desgravamen; 26.1% en seguros previsionales; 18.2% en rentas vitalicias; y,
16.1% en seguros complementarios de trabajo de riesgo. Ocupa la tercera
posición en participación de mercado del total de primas directas del mercado
asegurador peruano.
Una parte interesante de
esto, están en el “precio de las rentas vitalicias”. Sucede que Pacifico Vida
tuvo una ligera reducción en este rublo ($23 a junio de 2006 frente a $24 millones
a junio de 2005). Podrá parecer imperceptible a escala, pero significa mucho
por las circunstancias vinculantes. Se redujo su ganancia en primas, porque
mantuvo su precio igual y no lo subió para ganar mas dinero. Menos renta
vitalicia por el mismo costo para el afiliado. Es lo que las clasificadoras de
riesgo mencionan de esta manera: “decidió mantener sus políticas de suscripción
conservadoras, en lugar de ofrecer “tasas de venta” más elevadas que le
hubiesen permitido contar con una producción más alta”. Palabras muy técnicas
pero fáciles de descifrar.
La empresa paga los siniestros, los accidentes y jubilaciones,
que se producen, gracias a la especulación bursátil, mucho de ellos, de títulos
de deuda publica. Credicorp subsidia su empresa de seguros, y nosotros
subsidiamos con intereses a Credicorp. En términos técnicos “Cabe mencionar que
dicho ratio tiene principalmente naturaleza contable, debido a que los gastos
de siniestralidad tienen como contrapartida ingresos provenientes del
rendimiento de las inversiones”.lo mismo pero menos sencillo.
a) Valores del Gobierno Peruano, que representan cerca
del 40.30% del total de inversiones (en el 2005 fueron S/ 1500 millones). Estos
se encuentran conformados principalmente por Bonos Globales, Bonos Soberanos y
Bonos Brady, los que se encuentran sujetos a la capacidad de pago de la
República del Perú.
b) Bonos Empresariales, que representan cerca del 30.39%
del total de inversiones. Estos se encuentran a empresas de primer orden como
TgP, Luz del Sur, Edelnor, Telefónica entre otros,. Asimismo, dentro de los
emisores extranjeros se observan a Merryl Lynch, Univlever, Deustsche Telekon,
Coca Cola, Citigroup,
c) Bonos de Otros Estados y/o respaldados por los mismos,
que representan cerca del 17.26% del total de inversiones. Estos se encuentran
conformados principalmente por valores emitidos por el Gobierno Americano,
Instituciones de Servicios Financieros Norteamericanas que cuentan con el
respaldo del gobierno, Bonos de Austria, Bonos de Italia, entre otros.
d) Depósitos e Imposiciones, que representan cerca del
8.09% del total de inversiones. Estos depósitos son mantenidos en instituciones
financieras locales e internacionales. Dentro de las locales destaca al Banco
de Crédito del Perú (1er banco peruano, de la familia Romero), Banco Wiese
Sudameris (ahora Scotia Bank de los Wiese), Banco Continental (Clan Brescia) y
Banco Sudamericano (ahora Scotia Bank de los Wiese),; mientras que dentro de
los internacionales destaca el Citibank de Nueva cork (socio del clan Prado).
Estos instrumentos reditúan tasas de interés que oscilan entre 3.40% y 8.45% en
soles y aproximadamente 8.00% en dólares y tienen vencimientos hasta el año
2010.
e) Bonos de Instituciones Financieras, que representan
cerca del 3.52% del total de inversiones. Se componen principalmente de bonos
de arrendamiento financiero (BAF) y bonos subordinados de instituciones
locales. Dentro de ellas destacan Credileasing, Banco Wiese Sudameris, Banco
Sudamericano e Interbank. Se nota la alianza entre los tres patriarcas Romero,
Wiese, Brescia, para que el dinero solo circule entre sus empresas, gracias al
oligopolio que tiene sobre el cautivo mercado del Perú
f) Acciones, Fondos Mutuos y Otros, que representan cerca
del 0.44% del portafolio.
Composición de la Cartera de Inversiones
En miles de soles Dic-05
Jun-06
Caja 16,318
0.99% 12,136 0.72%
Valores
Gobierno 651,984 39.58% 689,476
40.92%
Dep. y Tit. Bcos. Locales 137,475 8.35%
108,003 6.41%
Bonos Empr. Locales 216,688 13.15% 196,177 11.64%
Accs y F.M. Locales 1,395 0.08%
1,033 0.06%
Dep. Exterior 60,980 3.70%
113,890 6.76%
Bonos Exterior 268,815 16.32%
273,039 16.20%
Accs y F.M Exterior 286,215 17.38%
285,614 16.95%
Inmuebles y Otros 7,351 0.45%
5,582 0.33%
Total 1,647,220
100% 1,684,950
100%
COMPOSICIÓN DE CARTERA DE PRODUCTOS
En miles de dólares Jun-06
Jun-05
Rentas Vitalicias 23,589.6
39.3% 24,567.2 45.5%
Vida Individual 12,155.0 20.2% 9,997.6
18.5%
Previsionales 9,519. 5 15.9%
7,597.0 14.1%
Vida Grupo 3,357.5 5.6% 2,576.3
4.8%
Desgraven 3,319.0 5.5% 2,542.6
4.7%
Vida Ley 3,064.0 5.1% 2,823.2
5.2%
Accs. y Enfermedades 2,711.1 4.5%
2,010.1 3.7%
Complementario 2,313.2 3.9% 1,919.4
3.6%
Total 60,028.9
100% 54,033.3 100%
CAPÍTULO II:
INTERSEGURO COMPAÑIA DE
SEGUROS DE VIDA S.A.
OBJETO SOCIAL.
La
compañía está autorizada por la Superintendencia de Banca y Seguros para operar
en la contratación de seguros de vida, así como a las demás actividades que la
legislación vigente permite a las compañías de seguros de vida y,
adicionalmente, está autorizada a operar en la contratación de seguros de
accidentes de tránsito - SOAT.
Se crea por
el grupo Interbank en junio de 1998 para operar en el ramo de seguros generales
y de vida. Sin embargo en marzo de 2001 renuncio a su licencia para el ramo de
seguros generales y modifico su razón social a INTERSEGURO COMPAÑÍA DE SEGUROS
DE VIDA SA
DIRECTORIO
El directorio esta
conformado por 5 directores, 3 del IFH, y 2 independientes:
Felipe Morris Guerinoni
(P)
Su hermano Alex Roy es administrador del estudio RODRIGO, ELIAS
& MEDRANO ABOGADOS SOCIEDAD CIVIL DE RESPONSABILIDAD LIMITADA. Felipe M. Es
director de Interbank, por lo que representa a IFH.
Ramón Barúa Alzamora (VP) Es representante
bursátil y gerente general de IFH Perú. Además es representante legal y
director del CONSORCIO FINANCIERO OVERSEAS, representante de la Fundación
Carlos Rodríguez Pastor, y de varias empresas del Grupo Interbank. Su nexo
negocial puede estar en FBA Corredores de Seguros (fundado el 15 de enero de
1999) donde sus hermanos Fernando y Gonzalo son directores. Ramon B. Se
encuentra desde el año 98 en el Grupo Interbank, antes trabajaba para los
Brescia en AFP Horizonte, donde estuvo por 5 años.
Carlos Rodríguez-Pastor Persivale. Junto con
Ismael Benavides Ferreyros, los directores principales del Grupo Interbank.
Martin Gerson
Raúl Musso Vento. Aunque no
hemos podido encontrar rastros de algún parentesco familiar, si hemos
encontrado afinidades que corroboran la tesis de los sociólogos sobre la
oligarquía peruana. Un Musso Vento aparece en la promoción del colegio de la
casta Santa Ursula, junto con los Llosa Montagne (de la familia Belaunde) los
Graña Miroquesada,
ACCIONISTAS
International
Finance Holding Perú Ltd. 42.3250 (40.74% 30/Jun/2006)
Empresa Holding del
Grupo Interbank, en verdad tienw el 82% de acciones de la compañía. 40%
directamente, pero también controla el 32% de Overseas y el 8% de Wimsie.
Consorcio Financiero
Overseas 34.0740 (32.80%)
Es una empresa que estaba vinculada a Bankers Trust los
anteriores socios de Benavides-Rodriguez Pastor. El IFH lo compro, en ese
tiempo se llamaba BT Pacific Overseas Ltd
International Finance
Corporation 14.8150 (14.26%)
Es una empresa del Banco Mundial, entro al accionariado de la
compañía como parte de un aumento de capital.
Wimsie Investments Inc.
8.7860 (8.46%)
La IFH tiene su propiedad total, 100%, indirecta por medio de
Blu Bank. En setiembre de 2003 IFH traspasa a Winsie 8.8% de sus acciones. Esto
se repite en muchos grupos de poder económico, una empresa es dueña de la otra
y viceversa. Al final el verdadero dueño es un sindicato de accionistas aliados
con la casta oligárquica.
La reducción de acciones de debe a que 3.75% se encuentra en
“otros” accionistas que en diciembre de 2005 aportaron un millón de dólares. Y
en enero de 2006 sumaron en total 3.6 millones de aportación.
Entre paréntesis al 30
de junio de 2006.
En el año 2004 las
primas netas eran de 62 millones de soles, y debieron pagar en siniestros 102
millones, en el 2003 recaudaron en primas netas 43 millones de soles y pagaron
en siniestros 64 millones de soles. Es decir, al final lo que se recauda en las
cuotas del seguro que pagan los clientes se gasta en pagar los “siniestros”,
accidentes que les sucede a los asegurados,
esto es algo común en la “suerte” de esta empresa. ¿Cómo pueden sobrevivir? Existe un rubro de
ingresos llamado “Ingresos de Inversiones y Otros Ingresos Financieros” (tiene
800 millones de soles en títulos valores de su activo corriente) de 75 millones
el 2004 y de 57 millones el 2003, esta empresa ya estaría en quiebra de no ser
por ello. ¿Pero quienes pagan? Según Equilibrium, en base a la propia
información que les proporciono la aseguradora, el “mayor volumen del portafolio de
inversiones y la subida de las tasas de interés durante el primer semestre
de 2006” dieron ingresos suficientes para tener ganancias a pesar de que todas
la cuotas de seguro se fueron en pagar siniestros y accidentes y aun esto
seguía sin cubrirlo.
Cuando dice portafolio
de inversiones se refiere a que la
empresa es tenedora de valores del Gobierno y el BCRP (33.8% de sus títulos),
de los bonos emitidos por empresas calificadas –locales y del exterior- (26% de
los títulos), y una participación en inversiones del exterior (Estados y Bancos
Centrales), las cuales representan (12.1% de los títulos en su poder), todos
estos títulos valores suman el 87% de sus activos. Es decir, el Estado se
endeuda con los grupos de poder económico, para así financiarlos con nuestro
dinero.
Existe algo llamado
“duración promedio del portafolio” es decir el plazo de los bonos y demás
títulos de deuda que la empresa compra al Estado y demás entidades financieras.
Es de 9.7 años al 30 de junio de 2006, superior al nivel de 7.2 años del cierre
del ejercicio 2005 y a la registrada al 31 de diciembre del año 2004 (5.8
años), presentando así una tendencia creciente que contribuye al calce de las
obligaciones futuras de rentas vitalicias, que al 30 de junio de 2006 tenía un
calce al 100% en soles y al 95% en dólares.
En otras palabras
INTERSEGURO, necesita del endeudamiento de otros para poder sobrevivir, sin el
Estado emitiendo títulos a mas de mil millones de soles (mil tinkas juntas) a
mas del 10% anual, no habría como pagar a los asegurados.
Las tasas de intereses
de la banca fluctúan entre 40% y 110% para el crédito de consumo, esto se
explica porque de algún sitio los grupos de poder económico deben de sacar
dinero para cubrir sus obligaciones. Usura y títulos públicos. Todo gracias a
la venia del Estado.
Con fecha 9 de junio de
2005, mediante Resolución N°829-2005 la Superintendencia de Banca y Seguros
dispuso nuevos límites para las inversiones de las empresas de seguros, que entrarán
en vigencia en junio de 2007. Según lo estipulado por dicha resolución y de no
tomarse ninguna medida, Interseguro se encontraría excediendo límites de
ciertas inversiones con respecto a su patrimonio efectivo ¿recién el Estado
pone cartas en el asunto? Es decir una empresa no puede dedicarse al negocio de
los seguros, pero sacar sus ganancias del rentismo de la Bolsa de valores de
títulos de deuda publica, o inversiones en cualquier otra actividad que no sea
su objeto social.
El libre mercado debe agradecer
al Estado privatizador y neoliberal, y a los Organismo Supranacionales, pues de
otro modo caería en la quiebra, y junto con el, los recursos de sus clientes
que Dios sabe en que paraíso financiero tendrán su destino, para después el
Estado echando mano del dinero de todos los peruanos, tendrá que solventar.
Interseguro tiene en el
mercado de seguros de vida y previsionales una participación del 24.92% al
cierre del ejercicio 2003, 17.48% al cierre del ejercicio 2004 y 18.65% al
cierre del año 2005. Al 30 de junio de 2006, la participación de la Compañía
era de 18.54%.
Tiene el cuarto lugar
respecto a primas de seguros netas en los ramos de vida y previsionales al
cierre del primer semestre de 2006 es el primero en el ramo de seguros de
rentas vitalicias con el 27.69% de todo el mercado de seguros, el mayor monto
vendido, además de ser la compañía de seguros de vida que ofrece instrumentos a
plazos lo suficientemente largos para conformar un portafolio que permita un
calce adecuado, motivo a nivel acumulado ha suscrito el mayor importe de rentas
vitalicias desde el inicio del sistema.
Esta empresa vive de las
rentas y no de las primas netas. Esta empresa ha capitalizado el 100% de sus
utilidades por acciones del año 2005 y ha gastado por administración en el 2004
23 millones de soles.
Los ramos de vida y
previsionales, son la especialidad de Interseguro, si es uno de los mejores en
eso, no es por su efectividad sino porque esta en un mercado en que pocos
desean arriesgar y alguien tiene que hacerlo. Por ello sus ganancias no
provienen de su actividad principal, sino de sus negocios a parte donde
participa gracias a la venia del Estado peruano. Según Class & Asociados
Interseguro ha incrementado sus participaciones en valores negociables (bonos y
títulos del Estado peruano y privados) a Diciembre del 2004 eran 910 millones
de soles en títulos, fines de 2005 eran 1220 millones de soles, y en junio de
2006 en 1240. Parece que no les será fácil adaptarse a las normas de la SBS.
En el año 2004 las
primas provenientes de las AFPs representaban el 86% de todas las primas netas
de la empresa. En el 2005 esto fue de un 83% y en el primer semestre del 2006
esto fue de un 86%. Es decir mas de las ¾ partes de sus ingresos son gracias al
mercado cautivo de las AFPs.
Los sucesos que ayudaron
a que esta empresa siga en pie, son los mismos que hacen posible a la casta
oligárquica seguir en el negocio, la creación de mercados legales y la toma de
mercados abandonados, difícilmente ha sido por la expansión del mercado.
A finales del ejercicio
2002, Interseguro se adjudicó la licitación de los seguros previsionales de AFP
ProFuturo, lo que le permitió reingresar con fuerza al mercado previsional,
tras haber sufrido la pérdida del contrato que mantenían con AFP Nueva Vida en el
año 2000. Esta licitación se renovó nuevamente en octubre de los años 2003 y
2004 y en diciembre del año 2005, el mismo que estará vigente hasta octubre de
2006. esto significa que los clanes parientes Prado-Bustamante les prestaron
una parte del mercado para que puedan seguir funcionando, del cual cobran su
comisión por la intermediación del servicio.
Los factores que
sostienen económicamente a Interseguro son tres: 1) el mercado cautivo del SPP,
los seguros de desgravamen que Interbank proporciona dentro del paquete de
créditos que otorga a sus clientes, y 3) el SOAT, el cual se ofrece en los
establecimientos del Grupo Interbank.
Es decir, no ha formado
nuevos mercados, sino tomado mercados cautivos por la fuerza de la ley o de la
adhesión del mercado masivo, o ocupado espacios que otros han abandonado o les
han prestado. En ningún momento la casta oligárquica peruana ha expandido su
mercado sino vivido a espaldas de mas de la mitad del país. ¿Esto es democracia
económica?
Primas Emitidas a Junio de 2006 por INTERSEGURO
Seguros Previsionales (AFP) 13,56%
Rentas Vitalicias 70,63%
Seguros de Vida 9,46%
SOAT 5,60%
Accidentes y Escolares 0,75%;
CAPITULO III:
INVITA SEGUROS DE VIDA
DIRECTORIO PERIODO 2004
Caridad de la Puente Wiese (P)
Gonzalo de la Puente y Lavalle (VP)
Augusto Felipe Wiese de Osma
Augusto Wiese Moreyra
Felipe Barclay Piazza
Jaime Cáceres Sayán
Javier Ducassi Wiese
Marco Aveggio Merello
María Jesús Hume Hurtado
Oscar de Osma Berckemeyer
Sergio Baeza Valdés
Esta es una estructura
familiar. El directorio no es un órgano ejecutivo solitario. Quien en verdad
tiene las decisiones es el Comité del directorio donde se reúnen 6 de los 11
directores. Esto es concordante con la organización oligárquica familiar de
este tipo. Es muy probable que se reúnan miembros de las varias ramas (de la
Puente, Moreyra y Ducassi, Berckemeyer, W. Miroquesada, Arias Schreiber)
ESTRUCT. DEL CAPITAL Al
31/Dic/2004
Negocios e Inmuebles S.A. 48.2129
Esta empresa pertenece como puede verse al clan Wiese. Se dedica
a administrar valores e inversiones inmobiliarias.
ING International Perú S.A. 33.7000
Subsidiaria de ING
Group, empresa financiera holandesa
presente en mas de 50 países, en bancos, seguros y administración de
activos. En el primer semestre de 2006 obtuvo de ganancias 38 mil millones de
euros, de los cuales el 81% provinieron del negocio de los seguros, y el 19%
por servicio de banca..
Felipe de Osma Elías 6.0002
Otros accionistas(9) 12.0869
Estos “otros”
son personas naturales y jurídicas vinculadas al Grupo Wiese, es decir por
miembros de la familia Wiese y empresas
propiedad de miembros de la familia Wiese.
(FUENTE: CONASEV)
LA FAMILIA Wiese Tiene mas del 66% de esta
empresa, al juntar su empresa Negocios e inmuebles con las acciones de Felipe
de Osma Elías y los “otros” accionistas, que son 9 miembros del clan junto con
otras personas jurídicas manejadas por el mismo.
OBJETO SOCIAL
La compañía tiene por
objeto dedicarse a toda clase de operaciones, negocios o actividades vinculadas
o relacionadas a los seguros y reaseguros de vida conforme a la legislación de
la materia, y cuenta con la autorización de funcionamiento otorgada por la
Superintendencia de Banca y Seguros. Asimismo, percibe ingresos por alquileres
de inmuebles de su propiedad e intereses y dividendos por inversiones
efectuadas libremente y de acuerdo con disposiciones emitidas por la
Superintendencia de Banca y Seguros.
En julio de 2002 el
grupo asegurador ING de Holanda adquirió 33% de Invita. En diciembre de 2002
Invita vendió el 97% de su cartera de seguros generales a Seguros Rimac, es
decir a sus primos los Brescia. Acordando entre estas familias un “convenio de
no competencia”, los Brescia se dedicaban a los seguros generales y de vida de
su mercado cautivo por medio de AFP Horizonte, y los Wiese se obligaban a
fortalecer su feudo financiero de Invita. Después Wiese Atenía transfiere todo
su patrimonio a Invita el 31 de diciembre de 2002. Wiese se transfiere
patrimonio a Wiese, pero bajo otro nombre y con nuevo socio.
Sus actividades dentro
del mercado de seguros se basan en proporcionar el servicio de seguros de vida
y seguros relacionados con el mercado de AFPs. Como seguros previsionales y
rentas vitalicias de jubilación. Estos últimos, significan el 85% de primas a junio
de 2006. El 15% correspondió a seguros de vida; 85% en los relacionados al SPP;
el 47% correspondía a rentas vitalicias; el 21.5% a seguros previsionales y el
16% a pensiones de invalidez y sobrevivencia. Y solo el 0.1% a accidentes y
enfermedades.
Esto ha significado que
el dinero recibido por primas sea menor al dinero que debe pagar a los
jubilados. El 2003 tuvo de ingreso por primas S/ 108 millones de los cuales
tuvo que pagar a accidentados y jubilados S/ 107 millones de soles; mientras el
2004 obtuvo por primas netas S/79 millones de los cuales tuvo que pagar S/108
millones en siniestros y jubilaciones. Del 2003 al 2004 tuvo que incrementar
sus “inversiones en valores” de S/ 620 millones a S/ 870; ganando por ingresos
financieros de S/ 53 millones a S/ 94 millones.
De estos “activos” de
Invita, una buena parte son papeles de deuda. De sus S/ 1500 millones en
activos, el 22.4% es decir S/ 330 millones son deuda de bonos soberanos (de los
cuales un 80% son emitidos por la Republica del Perú) y 32.3% es decir S/480
millones son bonos corporativos de la casta oligárquica y sus aliados.
El motivo por el cual
sigue existiendo Invita es el mercado cautivo de las AFP, sobretodo de la
Administradora de fondos de Pensiones del clan Wiese, AFP Integra, la cual le
concede el servicio de prestaciones a sus afiliados con el consiguiente costo
de la intermediación, por el cual se paga el mismo clan. El gasto de Invita por
“administrar” el dinero de los afiliados es del 7.9% (es decir
S/6.2 millones de los S/ 79 millones
por primas del 2004.
Son los títulos de deuda
pública que pagamos los peruanos y los intereses generados por estos, los que
hacen que Invita e Integra puedan cubrir el monto de las pensiones y no
exactamente las “cuentas individuales de capitalización”, teniendo en cuenta
que Invita abarca a la cuarta parte de todo el mercado de seguros que presta
servicios ligados a las AFPs.
CAPITULO
IV:
RIMAC - INTERNACIONAL COMPAÑÍA
DE SEGUROS Y REASEGUROS
DIRECTORIO 2004
Pedro Brescia Cafferata (P)
Mario Brescia Cafferata (VP)
Alex Fort Brescia
Alfonso Brazzini Diaz-Ufano
Fortunato Brescia Moreyra
Mario Brescia Moreyra
Pedro Brescia Moreyra
Philip Munn Cardew
Ricardo Cillóniz Champín
ESTRUCTURA ACCIONARIA AL 31 DE DICIEMBRE DE 2005
Accionistas
Participación (%)
Urb. Santa Marina 20.71%
Inversiones San Borja 17.70%
Minsur S.A. 14.50%
Inversiones Breca S.A. 11.73%
Pedro Brescia Cafferata 8.02%
Mario Brescia Cafferata 7.13%
Otros (560) 20.21%
Total 100.00%
Fuente: Rímac
Hasta ahora no sabemos quienes serán esos “otros” que suman
cruzando datos como 560 personas. Pero las personas jurídicas que aparecen como
accionistas en verdad son empresas cuyas acciones son propiedad de miembros
individuales de la familia Brescia.
En términos mas sencillos, esta empresa de seguros es una de las
propiedades de la familia Brescia, donde el patriarca principal (por no decir
único) es Pedro Brescia Cafferata (que hubiera ganado por utilidades la
friolera de S/ 3,121,309.81 mas que otro miembro del clan), puede notarse como
este individuo conserva la mayoría de participación y sus hermanos una porción
menor pero entre ellos idéntica, y la siguiente generación una porción un poco
menor, e idéntica a la vez. A diferencia del Clan Wiese, aquí si se nota conducta
de diferencia jerárquica generacional lo cual refuerza el poder del patriarca
sobre los miembros de su clan.
OBJETO SOCIAL
La empresa brinda
servicios de seguros y reaseguros en todos los ramos. Tiene una importante
participación tanto en seguros patrimoniales (incendio, cascos, aviación y
otros) como en seguros personales (vehículos, asistencia médica, vida y otros).
De igual manera, tiene una presencia significativa en los mercados de seguros
previsionales y Rentas Vitalicias. Cuenta con oficinas en Lima y las
principales provincias del Perú. Destacan, entre otras cosas, su central de
emergencias Aló Rimac, su sistema Speed para la atención rápida de siniestros
vehículares y el taller. Esta empresa ha mostrado mayor primaje en el sistema de seguros donde tiene un 35% de
participación en este mercado.
Rimac es uno de los
mejor posicionados en el mercado de seguros generales, luego de haber adquirido
la cartera Wiese Atena Compañía de Seguros en diciembre de 2002 y la cartera de
Royal SunAlliance – Fénix durante el ejercicio 2004. También se ha expandido en
los ramos de seguros previsionales y vida,
donde también ha obtenido una buena posición
Los Brescia son dueños
de la mitad del BBVA Banco continental por lo que no es ninguna novedad que
ganen en noviembre de 2004, el proceso de licitación para las primas de seguros
de invalidez y sobrevivencia con AFP Horizonte (de la cual también son dueños),
una de las más importantes del sector.
A diciembre de 2005, los
activos totales de la Compañía ascendieron a S/.2,085.88 millones y fueron
superiores en +S/.389.88 millones respecto de los de diciembre de 2004.
En su estructura de
activos, se puede apreciar que las inversiones de corto y largo plazo
representan cerca del 67.52% del total y se encuentran compuestas
principalmente por lo siguiente:
a) Bonos del Exterior
(26.58% del portafolio total). Instrumentos pertenecientes a los países de
Colombia y Méjico. También son emisores empresas extranjeras como Votarantin,
Ambev, Petrobras, entre otros.
b) Depósitos e
Imposiciones (19.53% del portafolio total), los mismos que están
constituidos en instituciones financieras en Perú como el Banco BBVA
Continental (Brescia), Citibank (Peña Prado), Banco de Crédito (Romero), Banco
Wiese Sudameris (ahora Scotia Bank), Banco Interamericano de Finanzas, entre
otros.
c) Bonos
Empresariales Nacionales (18.90% del portafolio total) de emisores que son
empresas eléctricas y de comunicaciones.
d) Valores del
Gobierno Peruano (18.60% del portafolio total o aproximadamente S/390 millones) Mas del 90% de estos valores
están destinados a financiar los seguros de vida, en otras palabras pagar las
jubilaciones y rentas vitalicias de los afiliados a la AFP Horizonte de los
Brescia.
e) Acciones
Nacionales (8.82% del portafolio total), dentro de las que destacan
Enersur, Unión de Cervecerías Backus y Jhonston , Minsur, EXSA, Clínica
Internacional y Rimac EPS. Las dos últimas son consideradas inversiones
permanentes de la Compañía por estar bajo la influencia del mismo clan
Brescia..
f) Bonos de
Instituciones Financieras (3.81%), principalmente subordinados, que
presentan cierto grado de concentración en el Banco de Crédito.
g) Acciones Cotizadas
y Fondos Mutuos en el mercado internacional (1.25% del portafolio total)
h) Otros (2.50% del
portafolio total), inmuebles, fondos mutuos nacionales de renta fija,
instrumentos de corto plazo y operaciones de reporte.
Al 2004 declaro como
inversiones en valores S/ 952 millones (el 2003 fue de S/642 millones)
obteniendo por ingresos financieros S/
110 millones en ambos años.
ESTRUCTURA DE
INVERSIONES POR UNIDAD DE NEGOCIO AL 31.12.05
Rubro Vida
Generales
Acciones 2.64%
34.75%
Bonos Empresariales 21.37% 6.44%
Bonos de Instituciones
Financieras 3.94% 0.16%
Depósitos e Imposiciones
19.60% 21.50%
Fondos Mutuos RF 0.00% 0.00%
Inmuebles 0.03%
17.56%
Operaciones de Reporte y
Otros 0.00%
0.00%
Valores de Gobierno 22.15%
2.99%
Renta Variable
Internacional 1.43% 0.32%
Bonos Mercado
Internacional 28.84% 16.27%
Total de Inversiones 100.0% 100.00%
Fuente: Rimac
Internacional / Elaboración: Propia
PARTICIPACIÓN DE MERCADO EN SEGUROS DE VIDA
Ramos Dic
03 Dic 04 Dic 05
Seguros de Vida 20.95% 24.34%
28.72%
Rentas
de Jubilación 10.06% 24.37% 21.37%
Seguros
Previsionales 26.28% 23.90% 25.87%
S.C.T.R. 62.25%
62.21% 60.38%
Total 18.58%
26.03% 26.38%
Fuente: SBS/ Elaboración: Propia
COMPOSICIÓN DEL PRIMAJE
S.C.T.R 4.14%
Transp. 2.87%
Deshonestid. 1.95%
Robo y Asalto 0.43%
Cascos 4.48%
Asis. Médica 10.67%
R. Jubilación 12.59%
Incendio 15.09%
Acc. Personales 7.69%
Vida 9.49%
Autos 9.36%
Previsionales 7.97%
Otros 8.33%
R. Técnicos 4.94%
Fuente: Rímac
CAPITULO V:
LA POSITIVA VIDA SEGUROS
Y REASEGUROS S.A.
RELACIÓN DE ACCIONISTAS Marzo
2006
La Positiva
Seguros y Reaseguros 100.0 %
RELACIÓN DE DIRECTORES a
marzo de 2006
Juan Manuel Peña Roca Presidente
Manuel Bustamante Olivares
Vicepresidente
Alfonso
Bustamante Bustamante Director
Oscar Espinosa Bedoya Director
Andrés Felipe Ochoa Director
Hernán Ruiz de Somocurcio E. Director
Juan Guillermo Arcila
Arango Director
Andrés Von Wedemeyer
Knigge Director
OBJETO SOCIAL
Es una aseguradora que tiene como finalidad suscribir únicamente
seguros de vida. Fue constituida el 22 de julio del 2005 e inició operaciones
el 1ero. de noviembre del mismo año. La Compañía nació como resultado de la
reorganización simple de La Positiva Seguros y Reaseguros (en adelante, La
Positiva), la cual posee el 100% de su accionariado, mediante la segregación de
un bloque patrimonial de la misma, el cual estuvo constituido por activos y
pasivos relacionados al negocio de vida.
El
riesgo de tasa de interés, debido a que sus compromisos asumidos de renta de
jubilación en moneda nacional son de un plazo que, en promedio, es mayor al de
las inversiones en dicha moneda. Al respecto, el mercado peruano cuenta con
pocos instrumentos en moneda nacional (indexada a la inflación) adecuados para
el calce en plazos y monedas; sin embargo, la Compañía ha buscado atenuar dicho
riesgo mediante la adquisición de instrumentos de largo plazo en moneda
extranjera, como Bonos soberanos peruanos y de otros países.
¿Qué quiere decir esto? Que la empresa invierte buena parte del
dinero del afiliado en papeles de deuda. Los intereses de estas deudas sólo se
pagan en días determinados dentro del titulo valor. La cuestión es que los
intereses se paguen antes de que haya que pagar la jubilación o renta vitalicia
al cliente.
La cartera de productos de La Positiva Vida, durante el 2005,
estuvo conformada por: rentas vitalicias (44.8%); seguros de protección
familiar (24.9%); desgravamen (11.7%); Seguro Complementario de Trabajo de
Riesgo (5.8%); vida individual (5.4%); vida ley (3.7%); y, previsionales
(0.5%).
Sus principales negocios entonces son el de las rentas
vitalicias, y el seguro de protección familiar (que tiene dentro de sus ofertas
el de seguro de sepelio, se encarga de los gatos de entierro)
Como parte de su estrategia de inversiones de largo plazo, la
Compañía cuenta con bonos del Estado peruano (Bradys y Soberanos), alcanzando
un stock total de S/. 32.4 millones, a diciembre del 2005. Asimismo, cuenta con
un stock de bonos soberanos peruanos por un total de S/. 148.7 millones, además
de S/. 66.3 millones (13.6% de la cartera de inversiones elegibles aplicadas y
el 13.9% de las obligaciones técnicas), entre los cuales se encuentran bonos de
Panamá, Colombia y México (Inversiones en el Exterior).
Al 31 de diciembre del 2005, la Compañía contaba con activos
totales por S/. 506.4 millones, conformado principalmente por inversiones en
valores (74.0%), inversiones en inmuebles (8.7%), caja y bancos (7.7%) y
valores negociables (5.6%). Respecto de los estados financieros pro forma de
diciembre 2004, los activos tuvieron un incremento de 2.6%, principalmente por
las mayores inversiones en valores e inmuebles. Es decir S/374 millones en
“valores” de los cuales el 40% es deuda de todos los peruanos.
Es de notar un comportamiento muy interesante en estos grupos de
poder económico familiar. Una prueba de que los papeles de deuda pública que
pagamos todos nosotros sirve para mantener el sistema privado de pensiones se
haya en el hecho de que La Positiva Seguros Generales tenía en diciembre de
2004 mas de 180 millones de soles en valores del gobierno y del BCRP (lo cual
representaba el 32% de todos sus activos), mientras que en año siguiente sólo
tenía menos de 4 millones de soles (se redujo a menos del 3% de activos) es un
comportamiento idéntico al operado con la creación de Pacifico Vida como una
escisión de Pacifico Seguros.
EVOLUCIÓN DE LAS INVERSIONES ELEGIBLES
APLICADAS
(En miles de S/. Actualizados) dic-05
Caja 1,5%
Depósitos en el sistema financiero 6,5%
Valores emitidos por el
gobierno central o BCR 37,2%
Bonos emitidos por el sistema financiero 3,6%
Letras y cédulas hipotecarias 0,0%
Bonos empresariales calificados 5,5%
Acciones cotizadas en bolsa y fondos mutuos 21,2%
Inversiones en el exterior 13,6%
Inmuebles 9,7%
Primas por cobrar 1,0%
Otras inversiones 0,2%
TOTAL 100,0%
Fuente: SBS
PRIMAS TOTALES SEGUROS DE VIDA
Miles de dólares
VIDA 838.5
29.8%
Seguro de Protección Familiar 699.9 24.9%
Rentas
Vitalicias 1,276.3
45.3%
Total 2,814.7
100.0%
Fuente: La Positiva Vida
PRIMAS TOTALES SEGUROS DE VIDA
En miles de dólares Dic. 2005
Vida Individual 150.9 5.4%
Vida Grupal 90.4 3.2%
Vida Ley 103.3 3.7%
Desgravamen 330.1 11.7%
Sepelio 699.9
24.9%
Renta Vitalicia 1,261.1
44.8%
Complem.de Trabajo de Riesgo 163.9 5.8%
Previsionales 15.2 0.5%
Total 2,814.8
100.0%
Fuente: SBS
Fuente:
La Positiva Seguros Generales
PARTE
III : CONCLUSIONES Y FUENTES PRINCIPALES.
- Las prestaciones a los afiliados de las pensiones
derivadas del Sistema Privado de Pensiones son ejecutadas por empresas de
seguros, las cuales también están gerenciadas y apropiadas por la casta
oligárquica peruana, las cuales utilizan estas empresas para aumentar los
costos de intermediación del dinero.
- El dinero de los afiliados no se invierte en la
producción sino en la especulación, un negocio de más de 4 mil millones de
dólares que no paga impuestos y cuyos principales beneficiarios son la
casta oligárquica peruana y sus socios de la oligarquía transnacional.
- Son los títulos de deuda pública emitidos por el
Estado peruano los principales valores que darán rentabilidad, es decir
financiaran con el pago de sus intereses al pago de las jubilaciones del
afiliado. En otras palabras es el pueblo peruano el que al final debe
sostener con su trabajo tanto el Sistema Nacional de Pensiones como el
Sistema Privado de Pensiones.
- La transferencia de las primas de las AFPs a las
aseguradoras no alcanza para cubrir el pago de las pensiones a los
jubilados. Esto hace que estas empresas tengan que operar con dinero de la
deuda pública y no con sus rentas derivadas de su actividad económica funcional. Es como que una fabrica no
viva de la venta de sus productos, sino de cobrarles sus deudas a quienes
presto dinero.
- Es
por ello que la casta oligárquica actualmente no “descarta el ingreso de
nuevas compañías aseguradoras al mercado peruano, considerando las
perspectivas favorables de los seguros de vida”. La respuesta salta a la
vista, tener una aseguradora es un costo para el holding y por consiguiente
un dolor de cabeza empresarial para el patriarca de clan. La solución como
siempre será la más simple, encargar los costos a algún desprevenido
inversionista extranjero que quiera aventurarse en mercados como el
nuestro.
- En
verdad tanto la casta oligárquica y los políticos a su servicio nunca
pensaron honestamente en la seguridad de los peruanos, todo era un ardid
para hacerse de un mercado cautivo como sucedió con las AFPs. Todo ello
bajo la vista gorda del Estado peruano, tomado cada quinquenio por una
cúpula política de turno.
Prueba de ello es la
concertación de precios entre las distintas empresas dirigidas por la casta
oligárquica peruana. Ello fue el resultado del Exp. 004-2002-CLC resuelto por
documento 025-2002-INDECOPI/CLC el cual ya no se puede bajar hoy 20 de febrero
de 2007 del sitio web www.indecopi.gob.pe/upload/clc/informes/2002/resol025-CLC.PDF
donde se encontraba hace unos días. INDECOPI llego a concluir que la
concertación se realizó en el sindicato de empresas de seguros APESEG cuya
asamblea genera esta compuesta por
PRESIDENTE Sra. Caridad de la Puente Wiese
INTERSEGURO Sr. Felipe Morris Guerinoni
INVITA
Sra. Caridad de la Puente Wiese
LA POSITIVA Sr. Juan Manuel Peña Roca
LATINA
SEGUROS Sr. Moritz Joaquin Eiris
Bonilla
MAPFRE
PERÚ Sr. Renzo Calda Giurato
PACÍFICO Sr. Calixto Romero Seminario
PACÍFICO VIDA Sr. Dionisio Romero Seminario
RIMAC SEGUROS Sr. Pedro Brescia Cafferata
SECREX
Sr. Raúl Ferrero Costa
Es decir, lo más rancio
de la casta oligárquica. Al final sentencia:
RESUELVE:
Primero.- Declarar que Interseguros,
Wiese Aetna, Pacífico, Mapfre, Royal&SunAlliance, Generali, Sul América, La
Positiva, Rímac, La Positiva y Apeseg han infringido el artículo 6 del Decreto
Legislativo 701 al haber concertado el precio de las primas de las pólizas
correspondientes al Seguro Obligatorio de Accidentes de Tránsito – SOAT durante
el período comprendido entre diciembre de 2001 y febrero de 2002.
Segundo.- Sancionar a las entidades
consideradas responsables imponiendo a cada una de ellas las multas que se
indican a continuación:
Interseguros 5 UIT
(Benavides Ferreyros, sobrino de Benavides de la Quintana)
Wiese Aetna 50
UIT (clan Wiese)
Pacifico 60 UIT (Clan
Romero)
Mapfre
60 UIT
Royal&SunAlliance
80 UIT
Generali
100 UIT
Sul
América 100 UIT
La Positiva 100 UIT
(Prado –Bustamante)
Rimac 100 UIT
(Familia Brescia)
Apeseg
20 UIT
La UIT esta 3400 soles,
por lo que en comparación con sus “ganancias”, la multa no significa mucho. Uno
de los que firmo la resolución fue Alfredo Ferrero Diez Canseco
Es
decir, los clanes conciertan los lineamientos generales de la “política del
mercado” sin interesarles los consumidores, la casta oligárquica se ha
modernizado, ha optado por maneras mas sofisticadas de ejercitar el ejercicio
tradicional del poder neo colonial sobre mas de 28 millones de peruanos.
FUENTES
PRINCIPALES
SOAT,
la Positiva es líder del mercado desde la aparición del producto. A finales del
2005, la compañía tuvo una participación de 46.7% de las primas totales de este
ramo. La mayor producción de SOAT se debió en parte a un incremento en el
precio de las primas pero, principalmente, a un cambio contable impuesto por la
SBS. El pago es mensual. El 8% de sus primas, por ser el transporte
interprovincial un riesgo, están cedidas a sus reaseguradores, y el 50%
reaseguradas por estas. El 75% de siniestros por accidentes y enfermedades
correspondieron al SOAT a junio de 2006. Corresponde a los siniestros por
accidentes que mas del 60% de accidentes están “retenidos” es decir, no
pagados.
Pero es un líder
muy abusivo: según el congresista Lescano, un connotado activista por
los derechos del consumidor: “En efecto, en aquella oportunidad determinamos,
de acuerdo con los estudios realizados por los técnicos de la Comisión de
Defensa del Consumidor y Organismos Reguladores de los Servicios Públicos, que
el índice de siniestralidad, esto es, el número de accidentes ocurridos en el
Perú, se había incrementado en un 76%; sin embargo, el costo del SOAT, conforme
aparece en los cuadros y de acuerdo con los datos proporcionados por La
Positiva, una empresa aseguradora que opera en nuestro país, se incrementó, en
el caso de vehículos menores (mototaxis), en 500%, y, en el caso de los ómnibus
urbanos, en 143%.” (DIARIO DE LOS DEBATES/ SEGUNDA LEGISLATURA ORDINARIA DE
2005 / 13.ª SESIÓN / Matinal / JUEVES 01 DE JUNIO DE 2006); . en otras
palabras, la casta ha acordado la “división del trabajo” o mejor dicho “la
parcelación de los nichos de saqueo domestico y publico”. Los Wiese se frenan
del SOAT, al igual que otras familias oligárquicas y dejan que los clanes
de La Positiva acaparen el mercado que
queda al final, el dinero se queda en depósitos en los mismos tres grandes
bancos del país, manejados por la casta peruana.
